第一部分 產業深度分析

第一章 供應鏈與供應鏈金融  1

第一節 供應鏈     1

一、供應鏈的定義       1

二、供應鏈的特征       3

第二節 供應鏈管理     5

一、供應鏈管理的定義       5

二、供應鏈管理與傳統管理的區別    6

三、供應鏈管理與物流管理的區別    8

第三節 供應鏈金融     9

一、供應鏈金融的產生背景       10

二、供應鏈管理與金融的關系    10

三、供應鏈金融的作用       11

四、供應鏈金融的參與主體       13

 

第二章 國際風險投資分析      15

第一節 國外風險投資市場分析  15

一、國外風險投資市場發展概況       15

二、走向全球投資新時代的風險防范       19

三、2011-2013年全球風險投資情況分析       22

四、2011-2013年全球風險投資環境分析       24

第二節 美國風險投資分析  39

一、美國風險投資的特點    39

二、2011-2013年美國風險投資基金現狀       42

三、2011-2013年美國投資分析       42

第三節 歐洲風險投資分析  46

一、歐洲風險投資的特點    46

二、2011-2013年歐洲風險投資基金現狀       46

三、2011-2013年歐洲投資分析       46

第四節 日本風險投資分析  47

第五節 風險投資模式的國際比較分析     50

 

第三章 供應鏈金融行業風險投資分析 57

第一節 2011-2013年我國風險投資行業特點  57

一、VC/PE平均融資額走高       57

二、平均單個項目投資強度大幅提高       60

三、VC/PE背景企業上市數量和融資規模萎縮       67

第二節 2011-2013年供應鏈金融行業風險投資分析     71

一、2011-2013年供應鏈金融行業風險投資項目數統計       71

二、2011-2013年供應鏈金融行業風投項目投資額統計       72

三、2011-2013年供應鏈金融行業風投項目推出情況分析   72

 

第二部分 風投行業發展分析

第四章 風險投資行業發展特征      75

第一節 風險投資定義及機構分類     75

一、風險投資的定義    75

二、風險投資機構的分類    75

三、風險投資的基本特征    78

1、高風險性  78

2、高收益性  79

3、低流動性  79

4、風險投資大都投向高技術領域     79

5、風險投資具有很強的參與性  80

6、風險投資有其明顯的周期性  80

第二節 風險投資的發展要素分析     80

一、風險投資的六要素       80

二、風險投資的四個階段    82

三、發展風險投資需具備的條件       83

第三節 風險投資基金的介紹     87

一、風險投資基金的作用及發行方法       87

二、風險投資基金的資金來源    88

三、中國風險投資基金的發展模式    89

四、中國風險投資基金的融投資效率分析       90

 

第五章 中國風險投資業發展分析  93

第一節 2011-2013年中國風險投資業發展分析     93

一、2011-2013年創投行業景氣分析       93

二、風險投資青睞的企業分析    94

三、創業投資企業的風險管理分析    95

第二節 2011-2013年中國市場創業投資研究  98

一、2011-2013年中國創業投資市場發展態勢       98

二、2011-2013年中國創投市場新募分析       101

三、2011-2013年中國創投市場表現分析       101

四、2011-2013年中國創業投資和私募股權市場發展趨勢   108

第三節 中國天使投資發展情況分析  109

一、天使投資行業發展概況       109

二、天使投資的特點    111

三、發達國家的天使投資    112

四、中國天使投資業的發展       112

第四節 風險投資存在主要問題及發展對策     114

 

第六章 中國創業投資市場研究分析     119

第一節 2011-2013年中國創業投資市場投資規模分析  119

一、中國創業投資市場投資案例數量和投資金額分析    119

二、中國創業投資市場單筆投資金額分布       120

三、中國創業投資市場投資案例數量分析       121

第二節 2011-2013年中國創業投資市場投資行業分析  122

一、市場投資規模分析       122

二、熱點行業投資分析       123

三、投資階段分析       124

四、投資輪次       125

五、投資地區       126

六、中外資投資    128

第三節 2011-2013年創投及私募股權投資市場募資研究     129

一、2011-2013年中國投資市場基金募集規模分析       129

二、2011-2013年中國投資市場基金募集類型分析       131

三、2011-2013年中國投資市場基金募集行業分析       133

四、2011-2013年中國投資市場基金募集階段分析       135

五、2011-2013年中國投資市場基金募集地區分析       136

六、2011-2013年中國投資市場基金募集幣種分析       138

 

第三部分 供應鏈金融行業投資機會

第七章 供應鏈金融市場發展現狀分析 141

第一節 供應鏈金融行業發展狀況分析     141

一、供應鏈金融行業發展階段    141

二、供應鏈金融行業發展總體概況    149

三、供應鏈金融行業發展特點分析    153

四、供應鏈金融行業商業模式分析    153

第二節 2011-2013年供應鏈金融行業發展現狀     154

一、供應鏈金融市場規模及成長性分析    154

二、2011-2013年供應鏈金融行業發展分析   155

三、2011-2013年供應鏈金融企業發展分析   155

四、2011-2013年供應鏈金融行業需求情況   158

五、2011-2013年供應鏈金融行業供需平衡分析   170

第三節 供應鏈金融行業細分市場結構分析     171

一、供應鏈金融行業市場結構現狀分析    171

二、供應鏈金融行業細分市場發展概況    171

三、供應鏈金融行業市場結構變化趨勢    171

 

第八章 2013-2018年供應鏈金融市場投資機會分析 173

第一節 2013-2018年供應鏈金融市場發展前景     173

一、2013-2018年供應鏈金融市場發展潛力   173

二、2013-2018年供應鏈金融市場發展前景展望   175

第二節 2013-2018年供應鏈金融市場發展趨勢預測     177

一、2013-2018年供應鏈金融行業發展趨勢   177

二、2013-2018年供應鏈金融市場規模預測   179

三、2013-2018年供應鏈金融行業應用趨勢預測   179

第三節 影響企業生產與經營的關鍵趨勢  180

一、市場整合成長趨勢       180

二、需求變化趨勢及新的商業機遇預測    181

三、企業區域市場拓展的趨勢    182

四、科研開發趨勢及替代技術進展    183

五、影響企業銷售與服務方式的關鍵趨勢       184

 

第九章 2013-2018年供應鏈金融行業競爭形勢分析 188

第一節 行業總體市場競爭狀況分析  188

一、供應鏈金融行業競爭結構分析    188

1、現有企業間競爭     188

2、潛在進入者分析     189

3、替代品威脅分析     190

4、供應商議價能力     191

5、客戶議價能力  191

6、競爭結構特點總結  192

二、供應鏈金融行業企業間競爭格局分析       192

三、供應鏈金融行業集中度分析       194

四、供應鏈金融行業SWOT分析      194

1、供應鏈金融行業優勢分析     194

2、供應鏈金融行業劣勢分析     195

3、供應鏈金融行業機會分析     196

4、供應鏈金融行業威脅分析     197

第二節 供應鏈金融行業競爭格局綜述     197

一、供應鏈金融行業競爭概況    197

1、供應鏈金融行業競爭格局     197

2、供應鏈金融業未來競爭格局和特點     197

3、供應鏈金融市場進入及競爭對手分析  198

二、供應鏈金融行業競爭力分析       198

三、供應鏈金融產品（服務）競爭力優勢分析       198

 

第十章 供應鏈金融行業重點企業經營形勢分析       200

第一節 供應鏈金融企業總體發展狀況分析     200

一、供應鏈金融企業主要類型    200

二、供應鏈金融企業資本運作分析    200

三、供應鏈金融企業創新及品牌建設       201

四、供應鏈金融企業國際競爭力分析       202

五、2012年供應鏈金融行業企業排名分析     203

第二節 供應鏈金融重點公司主要競爭力分析  203

一、盈利能力分析       203

二、償債能力分析       205

三、營運能力分析       207

四、成長能力分析       208

五、現金流量分析       210

 

第四部分 行業運作模式分析

第十一章 供應鏈金融行業風投的融資渠道分析       212

第一節 融資部分來源介紹  212

一、創業投資基金       212

二、中小企業科技創新基金       213

三、投資銀行       216

四、企業附屬投資機構       218

五、政府貸款       221

六、私人投資者    222

第二節 風險投資的融資渠道分析     224

一、國外風險投資資金的來源渠道    224

二、我國風險投資資金來源渠道現狀       224

三、發展“官助民辦”式的風險投資目標模式       226

四、培育多元化的風險投資民間投資主體       227

 

第十二章 供應鏈金融行業風險投資運作分析    229

第一節 風險投資機構的運作分析     229

一、風險投資及風險投資機構    229

二、風險投資機構的特點    230

三、風險投資機構的投資準則    231

四、風險投資機構的投資策略    232

五、風險投資機構的運作過程    233

六、風險投資機構的退出機制    236

第二節 風險投資財務運作分析  239

一、風險資本籌集       239

二、風險投資決策       240

三、風險投資管理       241

四、風險投資退出       243

 

第十三章 供應鏈金融行業風險投資的退出機制       245

第一節 風險投資退出機制發展分析  245

一、退出機制在風險投資中的作用和意義       245

二、風險投資的退出方式    247

三、我國風險投資退出機制的建立    248

第二節 我國風險投資退出的主要現實途徑分析     249

一、買殼或借殼上市    249

二、設立和發展柜臺交易市場和地區性股權轉讓市場    250

三、在國外二板市場或香港創業板上市    250

四、企業并購與企業回購    251

五、清算退出       251

第三節 風險投資退出方式的選擇     251

一、風險投資最佳退出路徑       251

二、風險投資退出渠道之出售    251

三、風險投資退出渠道之IPO    253

四、風險投資退出機制并購模式探析       253

五、風險投資退出之股權轉讓產權交易    255

六、風險投資退出之管理層回購       256

七、風險投資退出之清盤    259

八、我國風險投資退出渠道的合理選擇    259

 

第五部分 行業投資融資策略

第十四章 2013-2018年供應鏈金融行業風險投資趨勢預測   262

第一節 2013-2018年VC市場前景  262

一、2011-2013年VC生產和消費需求預測    262

二、2011-2013年中國VC/PE市場十大預測  262

三、2013-2018年風投資本市場預期情況       266

四、2013-2018年產業結構將發生巨變   267

第二節 2013-2018年年中國風投發展趨勢     268

一、2013-2018年風險投資發展預測       268

二、2013-2018年風險投資熱點預測       269

三、2013-2018年風險投資形勢預測       270

第三節 2013-2018年供應鏈金融行業風險投資趨勢分析     271

一、2013-2018年供應鏈金融行業風險投資前景分析   271

二、2013-2018年供應鏈金融行業風險投資方向預測   273

 

第十五章 2013-2018年供應鏈金融行業投資風險提示    275

第一節 供應鏈金融風險評級模型     275

一、行業定位       275

二、宏觀環境       275

三、財務狀況       285

四、需求空間       288

五、供給約束       288

六、行業風險評級的結論    289

第二節 供應鏈金融投資風險提示     290

一、行業風險       290

二、市場風險       291

三、金融風險       292

四、政策風險       294

五、操作風險       295

六、信用風險       297

 

第十六章 研究結論及投融資建議  301

第一節 供應鏈金融行業研究結論及建議  301

第二節 供應鏈金融子行業研究結論及建議     301

第三節 中研普華供應鏈金融企業投融資建議  303

一、企業發展策略建議       303

二、企業融資策略建議       303

三、風險投資策略建議       303

 

圖表目錄

圖表：2002-2012年美國名義GDP季環比增長與PMI指數       24

圖表：2000-2012年美國失業率與就業人口占總人口比例分化   24

圖表：2006-2012年歐元區GDP及PMI指數       25

圖表：2013年危機國債務到期表     25

圖表：2004-2012年美國法定債務上限及公共債務總額       26

圖表：2013年全球宏觀經濟預測     32

圖表：2013年全球通脹進走勢預測  33

圖表：量化寬松對美元的抑制作用    34

圖表：2013年大宗商品價格預測     35

圖表：美國財政懸崖內容與規模       36

圖表：2009-2012年美國風險投資交易量及交易總額   43

圖表：2010年Q4-2012年Q4美國風險投資交易量及教育總額 43

圖表：2012年美國風險投資分月交易量及教育總額     44

圖表：2008-2011年完成募集的風險資本概況       57

圖表：2009-2011年人民幣基金及外幣基金募集金額比較   58

圖表：2009-2011年人民幣基金及外幣基金募集數量比較   58

圖表：2011年新募資本來源于中國內地的風險資本結構      59

圖表：2011年新募資本來源于海外的風險資本結構      59

圖表：2003-2011年樣本機構風險投資規模   60

圖表：2003-2011年調查機構投資強度   61

圖表：2011年十大投資項目      61

圖表：2011年投資階段分析      62

圖表：2011年投資階段的數量比例分布  62

圖表：2011年投資階段的金額比例分布  62

圖表：2011年投資輪次分布      63

圖表：2011年投資輪次的數量分布  63

圖表：2011年投資輪次的金額分布  63

圖表：2008-2011年中外投資數量對比   64

圖表：2008-2011年中外投資金額對比   64

圖表：2011年被投資企業的地區分布      65

圖表：2011年被投資企業所處行業分布  66

圖表：2011年被投資企業所處行業分布  67

圖表：2011年風險資本退出方式分布      68

圖表：2008-2011年具有風險投資背景的企業上市概況       69

圖表：2011年VC/PE背景中國企業IPO市場分布       69

圖表：2006-2011年風險資本股權轉讓方式退出的細分結構       70

圖表：2011年各季度國內上市公司數量和市盈率  71

圖表：2011-2012年供應鏈金融行業累計風險投資項目數統計   71

圖表：2011-2012年供應鏈金融行業風投項目當年投資額統計   72

圖表：2008-2012年中國創業投資機構基金募集情況比較   102

圖表：2012年新募基金幣種分布（按數量，支）  103

圖表：2012年新募基金幣種分布（按新募基金金額，億美元）  103

圖表：2002-2012年中國創業投資市場投資總量比較   104

圖表：2012年中國創投市場投資行業分布（按數量，起）  105

圖表：2012年中國創投市場投資行業分布（按投資金額，US$M      106

圖表：2002-2012年中國創投市場退出情況比較   107

圖表：2012年中國創投市場退出方式分布（按退出數量，筆）  107

圖表：2012年中國創投市場VC支持企業IPO情況      108

圖表：2008-2012年中國創業投資市場投資規模   119

圖表：2008-2012年中國創業投資市場季度平均單筆投資規模   120

圖表：2012年中國創業投資（VC）市場投資規模TOP10   120

圖表：2012年中國創投市場行業投資規模     121

圖表：2012年中國創投市場行業投資案例數量比例     121

圖表：2008-2012年中國創業投資市場投資規模   122

圖表：2012年中國創投市場行業投資案例金額比例     123

圖表：2012年中國創投市場不同發展階段企業投資規模     124

圖表：2012年中國創投市場不同發展階段企業投資案例數量比例     124

圖表：2012年中國創投市場不同發展階段企業投資案例金額比例     125

圖表：2012年中國創投市場不同投資輪次投資規模     125

圖表：2012年中國創投市場不同輪次案例數量比例     126

圖表：2012年中國創投市場不同輪次投資金額比例     126

圖表：2012年中國創投市場地區投資規模     127

圖表：2012年中國創投市場地區投資案例數量TOP10       127

圖表：2012年中國創投市場地區投資金額TOP10       128

圖表：2012中國創投市場不同幣種投資規模  128

圖表：2008-2012年中國創投市場中外資投資比例比較       129

圖表：2008-2012年中國私募股權投資市場投資規模   130

圖表：2008-2012年中國私募股權投資市場平均單筆投資規模   130

圖表：2012年私募股權投資市場十大披露金額投資案例     131

圖表：2012年中國私募股權投資市場不同投資類型投資規模     131

圖表：2012年中國私募股權投資不同投資類型案例數量比例     132

圖表：2012年中國私募股權投資不同投資類型投資金額比例     132

圖表：2012年PE機構參與中國概念股私有化案例      132

圖表：2012年中國私募股權投資市場行業投資規模     134

圖表：2012年中國創投市場行業投資案例數量比例     134

圖表：2012年中國創投市場行業投資案例金額比例     135

圖表：2012年中國私募股權投資市場不同發展階段企業投資規模     135

圖表：2012年中國私募股權投資市場不同發展階段企業投資案例數量比例     136

圖表：2012年中國私募股權投資市場不同發展階段企業投資金額比例     136

圖表：2012年中國私募股權投資市場地區投資規模     137

圖表：2012年中國私募股權投資市場地區投資案例數量TOP10       138

圖表：2012年中國私募股權投資市場地區投資案例金額TOP9  138

圖表：2012年中國創業投資及私募股權投資市場募資完成不同幣種基金規模  139

圖表：2012年中國VC/PE投資市場基金募資類型及幣種分布    139

圖表：2008-2012年中國創業投資及私募股權投資市場募資完成不同幣種基金數量       140

圖表：2008-2012年中國創業投資及私募股權投資市場募資完成不同幣種基金規模       140

圖表：客戶對供應鏈金融適用行業的范圍調查       159

圖表：CFO們心中供應鏈金融的產品范疇      160

圖表：2012年“中國供應鏈金融現狀與需求調查”參訪企業規模分布     162

圖表：客戶對供應鏈金融的接受度調查    163

圖表：客戶選擇供應鏈融資時對銀行的選擇條件排序    163

圖表：提及供應鏈金融，你首先想到的是哪家銀行       166

圖表：出銀行外第三方供應鏈金融機構的了解       169

圖表：客戶選擇第三方供應鏈融資機構的決策因素排序       170

圖表：2012年供應鏈金融企業前五排名  203

圖表：2012-2013年招商銀行獲利能力   203

圖表：2012-2013年光大銀行獲利能力   204

圖表：2012-2013年平安銀行獲利能力   204

圖表：2012-2013年招商銀行償債能力   205

圖表：2012-2013年光大銀行償債能力   205

圖表：2012-2013年平安銀行償債能力   206

圖表：2012-2013年招商銀行營運能力   207

圖表：2012-2013年光大銀行營運能力   207

圖表：2012-2013年平安銀行營運能力   208

圖表：2012-2013年招商銀行成長能力   208

圖表：2012-2013年光大銀行成長能力   209

圖表：2012-2013年平安銀行成長能力   209

圖表：2012-2013年招商銀行現金流量   210

圖表：2012-2013年光大銀行現金流量   210

圖表：2012-2013年平安銀行現金流量   211